Recensione del libro: Il tempo è denaro

Una delle cose più sconcertanti del denaro è sapere da dove cominciare. Esci dal college e improvvisamente ti ritrovi nel mondo reale, con un lavoro, con l’affitto, con i prestiti agli studenti, e ti chiedi come farai a sbarcare il lunario, per non parlare del risparmio per la pensione. La pensione sembra così lontana. È facile dimenticarsene.

Ignorare la pensione potrebbe essere uno dei più grandi errori finanziari che tu abbia mai fatto. I ritorni composti favoriscono i giovani. Il tempo è denaro. Investi ora e il tuo io di 40 anni te ne sarà grato. Ma da dove cominciare?

Il libro di Frances Leonard del 1995, Il tempo è denaro, è un’eccellente introduzione alla pensione per le persone tra i venti e i trent’anni. Leonard predica l’importante messaggio: Inizia ora.

Se inizi abbastanza presto, il tuo piccolo investimento mensile si prenderà cura dei tuoi anni d’oro. Non dovrai preoccuparti della pensione per il resto della tua vita. Le centinaia di dollari al mese che i ritardatari hanno bisogno di risparmiare per la pensione saranno tutti tuoi – il tuo per fare tutte le cose che stai sognando, invece di dover negare a te stesso tutte le cose buone solo perché hai perso la tua migliore possibilità di accumulare una fortuna per lo più fatta di soldi che otterrai gratuitamente.

Al centro di questo libro ci sono i “quattro passi verso una fortuna” di Leonard, un semplice programma che, se seguito, può arruolare il tempo come alleato per aiutarti a costruire il tuo gruzzolo di pensionamento. I quattro passaggi sono:

Trova il tuo numero. Time is Money fornisce diverse tabelle per aiutarti a determinare quanto devi risparmiare ora per andare in pensione con i soldi di cui hai bisogno. Ad esempio, se hai 27 anni e credi di poter ottenere un rendimento dell’investimento del 10%, devi risparmiare $ 143 ogni mese per i prossimi quarant’anni per avere un milione di dollari al momento del pensionamento.

Investi dal 10 al 12 percento. Questa può sembrare un’ipotesi rosea, ma a lungo termine, il mercato azionario statunitense ha offerto questo tipo di rendimenti. La chiave, dice Leonard, è investire in un fondo indicizzato.

Investi in un conto fiscale differito. Le tasse possono togliere una grossa fetta dei rendimenti composti. Approfitta dei conti pensionistici differiti dalle imposte e di altre interruzioni. (Questo libro è stato scritto prima dell’avvento di Roth IRAs. Credo che Leonard ora sosterrebbe di mettere prima i tuoi soldi in un Roth.)

Proteggi la tua fortuna dall’inflazione. Leonard raccomanda che all’inizio di ogni anno, si rintraccia il Indice dei prezzi al consumo dall’anno precedente (gratuito dal governo), e adeguare i contributi mensili di tale importo. Utilizzando l’esempio di $ 143 citato in precedenza, se i prezzi sono aumentati del 4%, il nuovo contributo sarebbe di circa $ 149 / mese.

Time is Money presenta capitoli sulla mitigazione del rischio, i tipi di conti pensionistici, la lotta all’inflazione, a partire da “zero meno” (cioè una posizione di debito) e altro ancora. C’è un grande capitolo che definisce termini finanziari come rendite, derivati e leva finanziaria. (Restate sintonizzati su GRS ad aprile per una serie che aiuterà a demistificare concetti finanziari come questi.)

Questo libro è una chiara introduzione al potere dei rendimenti composti e offre una forte motivazione per iniziare a risparmiare ora, non importa quanti anni hai. L’unico grande inconveniente è che ha dodici anni. Poiché è stato pubblicato nel 1995, non ha informazioni su Roth IRA e altri sviluppi recenti.

Se sei appena uscito da scuola e stai cercando una guida per impostare i risparmi per la pensione, questo è un ottimo punto di partenza. Cercalo nella tua biblioteca pubblica, in un negozio di libri usati locale o da Amazon (che ha 25+ copie usate per meno di cinque dollari).

(Durante la preparazione di questa recensione, ho scoperto che Nickel ha scritto su Time is Money due anni fa. Anche a lui piaceva, definendolo il: “libro di finanza personale che ha cambiato per sempre il mio modo di pensare al denaro”).